Forecasting Volatility In Natural Gas Futures Prices Using Garch Models
Auteurs : Djilali Amina .
Résumé
تهدف هذه الدراسة الى إيجاد نموذج قياسي يعكس تقلبات أسعار العقود الآجلة للغاز الطبيعي المتداولة في بورصة NYMEX خلال الفترة الممتدة من 06/01/2012 الى 29/12/2023 ، باستخدام نماذج الانحدار الذاتي ذات التباين الشرطي غير المتجانس (GARCH) . تم التوصل الى ان النموذج GARCH(1,1) مع أخطاء تتبع توزيع GEDهم النموذج المناسب لعملية التنبؤ، بعد القيام بعملية التنبؤ للفترة الممتدة من 05/01/2024 الى غاية 05/04 /2024 Abstract This study aims to create a standard model that reflects the volatility of natural gas futures prices traded on NYMEX stock exchange for the period 06/01/2023 until 29/12/2023 on a sample of 626 observations, using a set of Autoregressive conditional heteroskedasticity models (GARCH). It was concluded that the GARCH(1,1) model with GED distribution of errors is the appropriate form for the forecasting process .After the forecast process for the period 05/01/2024 until 05/04/2024.
Mots clés
التقلبات ؛ التنبؤ ؛ الغاز الطبيعي ؛ EGARCH ؛ GARCH
